인생에도 적용할 수 추세추종 전략

추세추종전략을 공부하고 실전투자를 해보면서 느끼는 것이 많다. 최근에 느낀 내용은 추세추종 전략을 인생에도 적용할 수 있다는 점이다. 

1. 손실회피 편향

인간에겐 손실회피 편향이라는 것이 있다고 한다. 이익으로 얻는 즐거움 보다 손실로 얻는 괴로움이 더 크다는 것이다.

투자를 해보면, 특히 추세추종 전략으로 투자를 해보면 확실하게 느낄 수 있다.

일반적으로 추세전략은 승률이 50퍼세트가 안된다. 매매에서 패배할 때가 더 많다는 뜻이다. 때로는 연패가 계속되어 손실이 누적되기도 한다.

분명히 장기적으로 기대수익이 양수라고 해도 당장의 손실을 감수하고 베팅하기가 쉽지 않다. 이럴 때는 <추세매매 절대지식>에 나오는 글귀가 도움이 된다.

기대이익은 수많은 패배와 몇 번의 승리가 오랜 시간 계속될 때만 쌓인다. 지금 당장의 이익이 아니라, 기대수익을 얻을 기회를 위해 매매한다는 것을 기억하라. <추제매매 절대지식>

 

인생에서도 손실회피 편향때문에 장기적인 이익을 추구하지 못할 때가 있다.
돈을 적게받고 스트레스가 덜한 직장으로 옮기는 것이 장기적인 행복에는 도움이 되지만, 당장 다음달 월급이 줄어드는 손실을 감당하기가 어렵다. 월급이 오르는 기쁨보다 약간이라도 줄어드는 고통이 훨씬 크다!

 

2. 승률과 손익비

주식투자하는 많은 사람들이 승률에 집착한다. 그래서 저가매수와 물타기로 시작한다. 그렇게 많은 사람들이 물타기를 즐기는 건, 무언가 내재된 본성이 있는 듯하다. 물타기의 특징은 높은 승률과 낮은 손익비다.

90% 이상 이기지만 패배할때 많이 잃어서 손익비가 낮다. 한 번 패배할 때 파산으로까지 이어질 수 있어서 장기적인 기대값을 계산해 보면 음수가 될 수도 있다.

인생에서도 대부분의 사람의 당장의 패배에 예민하다. 항상 당장의 이익을 취하려고 한다. 투자에서 당장의 승률에 집착하고 장기적인 기대값을 생각하기 어려운것과 비슷하다. 그나마 투자에서는 백테스트로 검증을 할 수 있지만, 인생은 숫자로 떨어지는 시뮬레이션이 불가능하다보니 장기적인 이익을 추구하기가 더 어려운 것 같다.

3. 기대값과 파산 가능성

추세전략의 기본은 간단하다. 아래의 2가지를 반복하면 돈을 번다.

 

1) 당장의 손실을 감수하더라도 (낮은 승률) 높은 손익비로 장기적인 게임에서의 기대값을 양수로 만든다.
2) 파산 가능성을 0에 가깝게 베팅사이즈를 조절한다. (자금을 몰빵하지 않는다.) 

 

인생에서도 당장의 작은 손실을 감수하고 높은 손익비를 추구해야할 때가 있다. 지금 당장은 손해를 보거나 힘들지만 이겼을 때의 행복이 큰 선택을 하는 것이 장기적인 행복(기대값)을 추구하는 것일 수 있다.

 

그런데 여기서 파산가능성을 0으로 만들어야 한다. 손실이 누적되어 인생이 불행해지면 안된다. 장기적인 행복을 추구하되, 당장의 어려움(손실)이 불행으로 이어지지 않도록 시간과 자금의 베팅을 조절해야 할 것이다.